Préstamos: ¿cuáles son las provincias que lideran el ranking de familias morosas?

miércoles, 20 de mayo de 2009

Cuatro distritos muestran índices de incumplimiento que se ubican entre el 15 y el 20%, duplicando y hasta triplicando el promedio del sistema. En tanto, un crédito a un habitante de San Luis puede costarle un 50% más que a uno de La Pampa.

Del total de préstamos otorgados a las personas físicas un 85% corresponde a colocaciones en pesos y el resto en moneda extranjera, según la última información disponible, publicada por el Banco Central (BCRA) al 31 de marzo de este año.

Tal como se desprende de los los datos analizados es muy marcada la concentración en la Capital Federal y, en menor medida, del Gran Buenos Aires.

En efecto, el distrito porteño absorbe el 40% del total , seguida por el conurbano bonaerense, que suma el 20%. Es decir, que la gran metrópolis absorve el 60% de los créditos otorgados a las familias.

Estas cifras prácticamente se replican sin mayores cambios a lo largo del país para los compromisos asumidos en pesos. En tanto que, para aquellos contraídos en dólares, la concentración es aún mucho mayor: la Capital Federal se hace del 62% del total , seguida muy de lejos por el Gran Buenos Aires con el 16 por ciento.

Alta concentración

Yendo más allá del área metropolitana, que en su conjunto recibe $7 de cada $10 colocados por las entidades financieras en concepto de préstamos, las provincias que le siguen en orden de participación son Santa Fe (5,6%), Córdoba (5,3%) y Mendoza, con el 3,1 por ciento.

Esta concentración tiene su contrapartida en otras provincias cuya población está totalmente alejada de los mostradores de los bancos. Así, por ejemplo:

•Ocho participan con menos del 1% del total

•En tanto, otras 6 no llegan al 2 por ciento

•Y un total de 5 provincias se ubican entre el 2,1 y menos del 3 por ciento

El ranking de morosidad

Si bien a nivel nacional, la cartera irregular de préstamos personales llega al 7,2%, existe una muy fuerte dispersión entre las provincias.

En efecto, en algunas el nivel de incumplimiento llega a ser alarmante, como en San Juan y La Rioja en las que alcanza un 20%. Le siguen en el ranking, Corrientes y Tucumán.

Las familias más cumplidoras parecen encontrarse en Entre Ríos, Santa Cruz y Chaco cuyos índices se ubican por debajo del 5 por ciento.

En tanto, en la Capital Federal y el Gran Buenos Aires, suben al 7,2%, en línea con el promedio nacional.

Consultado por iProfesional.com, el titular de la consultora Economía y Regiones (E&R), Rogelio Frigerio, señalcó que la disparidad entre la Capital Federal y el resto de las provincias “es algo que se ha mantenido invariable a lo largo de los años y que está fuertemente relacionado con los niveles de actividad económica”.

“No sorprende por ejemplo que el Gran Buenos Aires, Santa Fe, Córdoba y Mendoza, lideren este tipo de rankings ya que la actividad financiera acompaña a otros índices de la economía, como son las inversiones y la exportación”, resaltó Frigerio. Y agregó: “Ya con esas provincias se concentra un poco más del 70% de la actividad del país”.

En cuanto a las diferencias respecto a los préstamos entre algunas provincias, el economista dijo que “habría que analizar si cada una cuenta con una banca provincial, como es el caso de La Pampa con posibilidades de otorgar créditos al sector público por descuento de haberes, lo que les permite bajar la tasa y por eso se dan estas diferencias”.

Si de dólares se trata, los sanjuaninos ostentan un récord: la morosidad de los préstamos otorgados en esa moneda alcanzan el 38%. Los mendocinos siguen atrás, con el 9 por ciento.

Tasas de interés

El costo asociado a la obtención de un crédito en pesos tampoco es el mismo para todos los habitantes del país. Considerando ambas puntas, un habitante de San Luis deberá pagar un 50% más que uno que vive en la Pampa.

A nivel nacional durante marzo la tasa promedio por personales en pesos fue del 30,3% y en dólares del 12,4 por ciento.

No obstante, en ambos casos, existe una marcada disparidad según el lugar en el que se otorgaron las líneas: En pesos, el máximo fue del 33,6% y se registró en San Luis, en tanto que el mínimo fue del 21,7% en La Pampa.

Pero en el caso de los dólares es llamativo el caso de La Rioja, pues la tasa aplicada en dólares superó a la de pesos, no sólo a nivel provincial sino prácticamente a gran parte de las operaciones de otras jurisdicciones.

Endeudamiento al límite

Tal como revelara en exclusiva iProfesional.com días atrás, un relevamiento de PriceWaterhouseCooper´s, dio cuenta que el nivel de endeudamiento por familia alcanza los 8,5 sueldos en promedio cifra que considera, además del crédito por tarjetas, adelantos en cuenta corriente y otro tipo de préstamos bancarios a los que forman parte del sistema no bancario.

En 2007 era de 7 sueldos, y así se mantuvo hasta gran parte del año pasado. Sin embargo, en los últimos meses el incremento de deuda pegó un fuerte repunte.

“Es preocupante el nivel de endeudamiento porque, con la inflación, el poder adquisitivo se deteriora y las clases medias dejan de pagar”, explicó Javier Casas Rua, socio de PricewaterhouseCoopers.

El experto también indicó que este índice de deuda es grave, más teniendo en cuenta que el nivel de generación de créditos en Argentina es muy bajo, en comparación con el PBI.

A febrero, el total otorgado bajo las distintas líneas de financiamiento alcanzó los $58.500 millones, tal como se observa en el siguiente cuadro:

En estos últimos años se dio un incremento de las ventas apalancadas con préstamos y con problemas de incobrabilidad. “Es preocupante y común en América Latina", donde el socio de PricewaterhouseCoopers advierte dos tendencias: por un lado, son sociedades de centros urbanos que cuentan con familias que poseen escasa capacidad de ahorro y que, en general, gastan todo lo que ingresa. Por otro, la brecha entre ricos y pobres es la más alta, mientras que hay un gran espíritu consumista.

Préstamos personales

Desde mediados de noviembre del año 2008 los préstamos personales se han estancado en una banda que va de los $27.000 millones a los $28.000 millones, por lo que a partir de este amesetamiento, se interrumpió una larga serie de fuerte crecimiento anual desde el 2003.

Según un informe especial de Notibancos.com, “tras atravesar la fuerte crisis del 2001 / 2002, los préstamos personales fueron los primeros en mostrar signos de recuperación mostrando, a partir de julio de 2003, un importante repunte”.

El esplendor de este tipo de préstamos duró cuatro años, con tasas anuales promedio de crecimientio del orden del 75%. Pero con la crisis financiera global y la disputa entre el campo y el gobierno, este brillo quedó opacado por otra realidad, que mezcla incertidumbre más precaución por parte de los clientes bancarios, que ahora dudan seriamente antes de solicitar un nuevo crédito.

En este comportamiento defensivo se combinan la fuerte incertidumbre sobre el futuro, en términos de estabilidad macro y microeconómica, que incluye cuestiones básicas como la evolución del tipo de cambio, el nivel de empleo, etc.

Es por ello que durante el 2008, el crecimiento de los personales se redujo a menos de la mitad y en lo que va del año directamente muestra valores negativos.

Los préstamos por entidad

En el inicio de la reactivación del crédito, los bancos públicos tomaron ventaja utilizando a las cuentas sueldo como mecanismo de “cross-selling”.

En los años siguientes, los bancos privados advirtieron el enorme potencial de los productos de préstamos al consumo y pusieron en funcionamiento su poderío comercial pasando a ocupar las primeras posiciones. En el último año el aumento en todo el sistema fue cercano al 20 por ciento.

Tal es así, que según el Banco Central, son dos bancos privados (Macro y Santander) los que encabezan el ranking, seguidos por dos oficiales (BAPRO y Nación).

Entre las entidades con mayor crecimiento en el stock de préstamos personales, se destacan las principales entidades públicas y a varios de los ex bancos públicos provinciales que continúan siendo agentes financieros de sus respectivas provincias.

Otras entidades, como Banco Columbia, muestran un significativo aumento pero este está directamente relacionado con el hecho de que durante el último año la mencionada entidad no efectuó securitizaciones de préstamos personales, metodología de fondeo que sí había utilizado en períodos anteriores.

Fuente: Ruben Ramallo, © iProfesional.com